RikaTillsammans | Om privatekonomi & rikedom i livet
Business:Investing
Reklam för Captor. Vill du tjäna pengar? Då ska du investera i tillgången aktier. Vill du behålla pengarna du tjänar på aktier? Då ska du investera i räntor. Dagens avsnitt ger dig en introduktion och bättre förståelse för räntor, som förmodligen är det mest missförstådda tillgångsslaget bland oss småsparare. Med oss har vi Daniel och Peter från räntefondbolaget Captor vars fonder bl.a. har valts ut av Avanza till deras Avanza Auto-lösning.
När jag började investera 1996 tänkte jag: "Aktier är det som är svårt. Räntor är enkelt.". Idag kan jag nästan skämmas över hur fel jag hade. I förhållande till räntemarknaden är aktiemarknaden rena barnleken. Bara för att ta ett exempel. När det gäller aktier så har de bästa företagen den högsta avkastningen. I räntevärlden är det precis tvärtom. Det är de sämsta företagen som får betala högst ränta på sina lån.
I dagens avsnitt har vi bjudit in räntefondbolaget Captor att hjälpa oss med en introduktion till räntor. Vi går genom de viktigaste egenskaperna för en räntefond såsom:
▸ Duration - tiden som ett lån löper, kallas även ränterisk/möjlighet
▸ Kreditrisk - kreditvärdigheten hos den jag lånar ut till, dvs. hur stor är sannolikheten att jag inte får tillbaka mina pengar
Vi pratar även om sambandet mellan en förändring i marknadsräntan och en räntefonds värde. Det fungerar nämligen som en gungbräda. Om marknadsräntan går ner, då tenderar värdet på räntefonden att gå upp och vice versa. Dessutom pratar vi om tumregeln att förändringen i värde motsvarar ränteförändringen multiplicerat med durationen. Exempel: om marknadsräntan faller med 1% så kommer en räntefond med en duration på 5 år att öka i värde med ungefär 5%.
Därefter går vi genom de olika kombinationerna av ränterisk och duration. Dvs. kort / lång duration och låg / hög ränterisk. Beroende på kombination så beter sig fonderna helt olika:
▸ Låg kreditrisk / Kort duration = Syftet är stabilitet och vara ett försiktigt alternativ för en sparhorisont om ca 3-5 år.
▸ Låg kreditrisk / Lång duration = Syftet är diversifiering och vara ett komplement till aktier. När aktier går ner, tenderar dess gå upp och vice versa.
▸ Hög kreditrisk / Kort/Mellan duration = Syftet är att vara ett alternativ till aktier. Högre risk än räntor, men lägre risk än aktier.
Vi hoppas att på detta sätt täcka in det viktigaste som finns att veta kring räntor och att det ger dig en introduktion. Det är också en slags sammanfattning av diskussionerna i forumet. Jag rekommenderar kolla i forumet där vi har flera utvikningar och dessutom har skapet en "Ränte-triangel" med både Captors och andras fonder.
Många hälsningar,
Jan, Peter, Caroline och Daniel
Länkar
▸ Captors nyhetsbrev
▸ Följ diskussionen
Innehållsförteckning
00:00:00 Introduktion
00:08:10 Välkommen Daniel och Peter från Captor
00:16:51 Frågesport och finanshistoria
00:21:44 Introduktion till kreditrisk och duration
00:26:16 Gungbrädan - när marknadsräntan går upp faller värdet på räntefonder
00:32:23 Kreditrating, investment grade, AAA och liknande
00:39:00 Räntefonder som byggblock i portföljen
00:46:45 Valutasäkring
00:52:04 Kreditindex
01:00:05 När är olika räntefonder bra att ha
01:05:00 Tumreglerna för sparhorisont gäller än
01:09:14 Ränta är inte bara en broms i portföljen
01:16:05 Pensionssystemet kommer ställa högre krav
01:24:42 Spara i räntefonder och ha bolån samtidigt?
01:30:15 Frågor från communityn
01:34:55 Sämsta rådet i finansbranschen
Hosted on Acast. See acast.com/privacy for more information.
Fördjupning: Riksbankens valutavarning till oss som sparar i globala indexfonder | #329
Intervju med Caroline utifrån era och kliniskt livsåterblickande frågor | #328
Mot en skuldfri framtid och ett ekonomiskt välbefinnande | Intervju med Patrik | #327
FIRE-intervju: Jesper | Från socialbidrag till ekonomiskt frihet 💰 | 326
Investerarintervju: Juuso Rantasalo | Bli din egen förmögenhetsförvaltare | #325
Allt du behöver veta för en välmående privatekonomi (och ett rikt liv) 💰 | Guldkorn från 20+ år #324
Risk, tidsdiversifiering och rätt andel aktier och räntor genom livet | Bokrecension #323
Amortera på bolånet eller investera pengarna? Vad är bäst 2023? 🤔 | #322
Om fondägandet i Sverige: intervju med professor Daniel Waldenström | #321
Nej, indexfonder är varken ett casino, Solvalla eller en ragglande jätte på finansmarknaden | #320
Myten om superinvesterarna och andra fällor att se upp med | #319
Pension för företagare | Tips, råd och jämförelser av alternativen | #318
Pension: tips, misstag att undvika och saker att få rätt på | Med Monica från Pensionguiden | #317
FIRE-intervju med Jesper, 49 år | Om ekonomisk frihet och den personliga resan det innebär | #316
Husbyte: ett dolt mervärde i ditt boende och ett sätt att resa mer för mindre | #315
Sparfällan och konsten att använda sina pengar för ett rikare liv | Ett tankespjärn | #314
Tips vid köp av bostadsrätt för den försiktige | Intervju med Mikael Goldstein om BRF | #313
Investerarintervju med André Granström om forskningen, 5-faktor-modellen och misstag folk gör | #312
Hattleken och andra koncept för dig som vill starta eller jobbar i ett företag | #311
Kronofogden knackar på 🙂 | En intervju om skuldsättning, hur man kan hjälpa andra och få hjälp | 310
Create your
podcast in
minutes
It is Free
The emPOWERed Half Hour
Ekonomi PÅ RIKTIGT med Charlie & Mathias
U.S Property Podcast
Aligned Money Show
Dubai Property Podcast
The Ramsey Show